Como os bancos estavam envolvidos na crise financeira?
Respostas
05/04/2024
Amoritta Hurlston
Eu o dividiria em três partes da crise: pré-crise, crise e pós-crise. E eu diria que você está se referindo à crise financeira de 2008.
Pré-crise
Entre 1997 e 1998, quando as outras partes do mundo (Rússia e Ásia) enfrentaram alguma crise financeira, os EUA sofreram uma entrada de fundos estrangeiros. Havia um grande estoque de crédito facilmente disponível e os americanos viviam em uma cultura de consumo financiada por dívida. Os bancos encontraram uma oportunidade nessa cultura de introduzir o conceito de "hipoteca subprime". Eles cavalgaram nas ondas do primeiro: 1) aumento das bolhas imobiliárias e 2) há cada vez menos pessoas com um histórico de crédito bom o suficiente para emprestar casas.
Crise
Também conhecido como o 'crise das hipotecas subprime'. Os credores hipotecários relaxaram as políticas e estenderam os empréstimos a menos tomadores de crédito / com maior risco. Acredita-se que o pior período seja em 2004-2007. Agora, por que e como os bancos estão envolvidos no relaxamento das políticas?
Um motivo pode ser devido às pressões competitivas enfrentadas por GSE (empresas patrocinadas pelo governo), como a Fannie Mae, devido ao aumento da quantidade de hipotecas subprime. Antes de 2003, acreditava-se que os GSEs tinham padrões de subscrição relativamente mais altos. Quando os escrutinadores privados começaram a oferecer hipotecas subprime, as GSEs foram forçadas a ser competitivas e, portanto, seguir o exemplo.
Outra visão seria que os GSEs foram os que lideraram o relaxamento dos padrões de subscrição. A partir de 1995, as GSEs defendiam o uso de sistemas de avaliação e subscrição automatizados fáceis de qualificar, projetando produtos sem pagamento antecipado emitidos por credores, promovendo milhares de pequenos corretores hipotecários e reforçando o relacionamento próximo com agregadores de empréstimos subprime.
Foi estimado que em 2008, Fannie e Freddie possuíam 13 milhões de empréstimos abaixo do padrão, totalizando mais de US $ 2 trilhões.
Ao mesmo tempo, os bancos tinham maior apetite por riscos. Reduziriam a compensação incremental para os investidores assumirem riscos adicionais; portanto, as taxas de juros refletidas são inferiores ao valor real. Esses riscos subvalorizados deram lugar a empréstimos mais fraudulentos.
Além disso, instituições financeiras não foram capazes de acompanhar as inovações financeiras. O termo financeiroinovação refere-se ao desenvolvimento contínuo de produtos financeiros projetados para atingir objetivos específicos do cliente, como compensar uma exposição a riscos específica (como a inadimplência de um mutuário) ou para ajudar na obtenção de financiamento. A hipoteca de taxa ajustável; o agrupamento de hipotecas subprime em títulos lastreados em hipotecas (MBS) ou obrigações de dívida colateralizada (CDO) para venda aos investidores, um tipo de securitização; e uma forma de seguro de crédito chamado credit default swaps (CDS) são exemplos disso. O uso desses produtos aumentou drasticamente nos anos que antecederam a crise. Esses produtos variam em complexidade e na facilidade com que podem ser valorizados nos livros das instituições financeiras. Pessoalmente, acredito que esse seria o principal fator da crise financeira. Isso causou um grande problema na economia - emprestando ativos líquidos de curto prazo (como dinheiro) para comprar ativos ilíquidos e de longo prazo (como terra, moradia)
Pós-crise
O FMI estimou que US $ 1 trilhão foi perdido nos EUA e no Reino Unido devido a empréstimos podres (e ativos tóxicos) de 07 de janeiro a 09 de setembro.
Os prêmios das casas caíram em 2007 e o mercado secundário de hipotecas entrou em colapso. O IndyMac, o sétimo maior originador de hipotecas dos EUA, teve de deter US $ 10.7 bilhões em empréstimos que não poderia vender no mercado secundário de hipotecas. Os correntistas retiraram cerca de 7.5% de seus ativos líquidos (dinheiro), diminuindo ainda mais sua solvência. Em 2008, o IndyMac foi declarado falido.
Essa falência afetou diretamente muitos bancos envolvidos em empréstimos hipotecários e mais de 100 deles faliram entre 2007 e 08. As vendas de fogo ocorreram devido à especulação de falências bancárias. A crise das instituições financeiras atingiu seu pico em setembro e outubro de 2008. Várias instituições importantes faliram, foram adquiridas sob coação ou foram sujeitas a aquisição do governo.
Finanças nos negócios, lida principalmente com o monitoramento da circulação das finanças (dinheiro). É parte integrante de um negócio. Assim, mantém registro e registro do dinheiro que entra (entrada de caixa) e sai (saída de caixa).Visto que o RH lida com a força de trabalho incorporada nos negócios; Ele se concentra em várias questões, como treinamento, remuneração, avaliações, recrutamento e g...
Eu o dividiria em três partes da crise: pré-crise, crise e pós-crise. E eu diria que você está se referindo à crise financeira de 2008.
Pré-crise
Entre 1997 e 1998, quando as outras partes do mundo (Rússia e Ásia) enfrentaram alguma crise financeira, os EUA sofreram uma entrada de fundos estrangeiros. Havia um grande estoque de crédito facilmente disponível e os americanos viviam em uma cultura de consumo financiada por dívida. Os bancos encontraram uma oportunidade nessa cultura de introduzir o conceito de "hipoteca subprime". Eles cavalgaram nas ondas do primeiro: 1) aumento das bolhas imobiliárias e 2) há cada vez menos pessoas com um histórico de crédito bom o suficiente para emprestar casas.
Crise
Também conhecido como o 'crise das hipotecas subprime'. Os credores hipotecários relaxaram as políticas e estenderam os empréstimos a menos tomadores de crédito / com maior risco. Acredita-se que o pior período seja em 2004-2007. Agora, por que e como os bancos estão envolvidos no relaxamento das políticas?
Um motivo pode ser devido às pressões competitivas enfrentadas por GSE (empresas patrocinadas pelo governo), como a Fannie Mae, devido ao aumento da quantidade de hipotecas subprime. Antes de 2003, acreditava-se que os GSEs tinham padrões de subscrição relativamente mais altos. Quando os escrutinadores privados começaram a oferecer hipotecas subprime, as GSEs foram forçadas a ser competitivas e, portanto, seguir o exemplo.
Outra visão seria que os GSEs foram os que lideraram o relaxamento dos padrões de subscrição. A partir de 1995, as GSEs defendiam o uso de sistemas de avaliação e subscrição automatizados fáceis de qualificar, projetando produtos sem pagamento antecipado emitidos por credores, promovendo milhares de pequenos corretores hipotecários e reforçando o relacionamento próximo com agregadores de empréstimos subprime.
Foi estimado que em 2008, Fannie e Freddie possuíam 13 milhões de empréstimos abaixo do padrão, totalizando mais de US $ 2 trilhões.
Ao mesmo tempo, os bancos tinham maior apetite por riscos. Reduziriam a compensação incremental para os investidores assumirem riscos adicionais; portanto, as taxas de juros refletidas são inferiores ao valor real. Esses riscos subvalorizados deram lugar a empréstimos mais fraudulentos.
Além disso, instituições financeiras não foram capazes de acompanhar as inovações financeiras. O termo financeiro inovação refere-se ao desenvolvimento contínuo de produtos financeiros projetados para atingir objetivos específicos do cliente, como compensar uma exposição a riscos específica (como a inadimplência de um mutuário) ou para ajudar na obtenção de financiamento. A hipoteca de taxa ajustável; o agrupamento de hipotecas subprime em títulos lastreados em hipotecas (MBS) ou obrigações de dívida colateralizada (CDO) para venda aos investidores, um tipo de securitização; e uma forma de seguro de crédito chamado credit default swaps (CDS) são exemplos disso. O uso desses produtos aumentou drasticamente nos anos que antecederam a crise. Esses produtos variam em complexidade e na facilidade com que podem ser valorizados nos livros das instituições financeiras. Pessoalmente, acredito que esse seria o principal fator da crise financeira. Isso causou um grande problema na economia - emprestando ativos líquidos de curto prazo (como dinheiro) para comprar ativos ilíquidos e de longo prazo (como terra, moradia)
Pós-crise
O FMI estimou que US $ 1 trilhão foi perdido nos EUA e no Reino Unido devido a empréstimos podres (e ativos tóxicos) de 07 de janeiro a 09 de setembro.
Os prêmios das casas caíram em 2007 e o mercado secundário de hipotecas entrou em colapso. O IndyMac, o sétimo maior originador de hipotecas dos EUA, teve de deter US $ 10.7 bilhões em empréstimos que não poderia vender no mercado secundário de hipotecas. Os correntistas retiraram cerca de 7.5% de seus ativos líquidos (dinheiro), diminuindo ainda mais sua solvência. Em 2008, o IndyMac foi declarado falido.
Essa falência afetou diretamente muitos bancos envolvidos em empréstimos hipotecários e mais de 100 deles faliram entre 2007 e 08. As vendas de fogo ocorreram devido à especulação de falências bancárias. A crise das instituições financeiras atingiu seu pico em setembro e outubro de 2008. Várias instituições importantes faliram, foram adquiridas sob coação ou foram sujeitas a aquisição do governo.