Oi. Obrigado pela A2A de vocês dois. No final, há uma lista de livros que li na última década ou mais que mais influenciaram meu pensamento sobre finanças e o espaço de consultoria financeira.

Como pano de fundo, esses livros em particular, de certa forma paralelos à minha carreira, levaram-me à conclusão de que o papel do consultor financeiro é integrar os aspectos técnicos do dinheiro na vida de seus clientes. No entanto, embora os consultores financeiros possam de fato ajudar os clientes a levar uma vida que eles não conseguiriam sozinhos, os obstáculos que enfrentam são significativos. A maioria dos erros financeiros que vejo não é resultado da falta de conhecimento técnico, que pode ser significativo, mas de um comportamento ruim e de uma falta de disciplina financeira (muitas vezes assustadora).

Isso não é exclusivo do dinheiro, é claro. Os médicos classificam a não conformidade do paciente como uma de suas maiores dificuldades. Um amigo de um amigo, um cardiologista, disse recentemente que o percentual de vítimas de ataques cardíacos que fazem mudanças significativas no estilo de vida depois disso ocorre apenas no meio da adolescência. As empresas farmacêuticas relatam níveis semelhantes de não conformidade com prescrição.

Costumo pensar que os consultores financeiros enfrentam um conjunto de desafios semelhante, embora felizmente não mortal. O conhecimento técnico do médico (e do consultor financeiro) é, de certa forma, uma “condição necessária, mas insuficiente” para alcançar o resultado esperado. Em vez disso, ambos devem ativar dentro de seus clientes o desejo de tomar decisões que, de muitas maneiras, somente eles podem tomar.

Diante desse viés, minha lista inclui uma forte inclinação em relação ao comportamento, tanto para cima quanto para baixo na cadeia de suprimentos. Compreender o comportamento corporativo pode ser importante para aconselhar os clientes, e as histórias de negócios são importantes para entender "quem, o que e por quê". Depois de um tempo, começam a surgir padrões; proprietários, agentes-gerente, membros do conselho e (até) os fundos de hedge ativistas cada vez mais os cutucando são todos humanos. Finalmente, gosto de explorar a distinção entre as motivações K-1 e W-2.

Minha bibliografia selecionada:

"Caras mais inteligentes da sala: a incrível ascensão e a escandalosa queda da Enron”De Bethany McLean

"Muitos retornos infelizes: a busca de um homem para transformar a organização mais impopular da América”De Charles Rossotti, ex-comissário do IRS [nota - eu costumava trabalhar com Charles de perto enquanto estava no Carlyle Group. Verdadeiramente uma jóia de um homem]

"Ideias de Capital: As Origens Improváveis ​​da Moderna Wall Street”De Peter Bernstein

"Contra os deuses: a notável história de risco”De Peter Bernstein

"A Mente do Mercado: Macacos Compassivos, Humanos Competitivos e Outros Contos da Economia Evolutiva”De Michael Shermer

"A Casa de Morgan: uma dinastia bancária americana e a ascensão das finanças modernas”De Ron Chernow

"Onde estão os iates dos clientes: ou uma boa olhada em Wall Street”De Fred Schwed

"Um passeio aleatório por Wall Street: a estratégia testada pelo tempo para investimentos bem-sucedidos”De Burton Malkiel

"Bike de investimento: ao redor do mundo com Jim Rogers”Por Jim Rogers

"The Quants: Como uma nova geração de gênios da matemática conquistou Wall Street e quase a destruiu”De Scott Patterson

"The Big Short: Dentro da Máquina do Juízo Final”De Michael Lewis

"Grande demais para fracassar: a história de como Wall Street e Washington lutaram para salvar o sistema financeiro - e eles mesmos”De Andrew Ross Sorkin

"Crash Course: O caminho da indústria automobilística americana da glória ao desastre”Por Paul Ingrassia

"Pensando, Fast and Slow”Por Daniel Kahneman

"A lacuna de comportamento: maneiras simples de parar de fazer coisas idiotas com dinheiro”De Carl Richards

"Nudge: Melhorando as Decisões sobre Saúde, Riqueza e Felicidade”De Richard Thaler, Cass Sunstein

"Drive: A verdade surpreendente sobre o que nos motiva”De Daniel Pink

"Enganando algumas pessoas o tempo todo, uma longa história curta”De David Einhorn

"A ascensão do dinheiro: uma história financeira do mundo”De Niall Ferguson

"Fluxo: The Psychology of Optimal Experience”De Mihaly Csikszentmihalyi

"Capitalismo consciente: libertando o espírito heróico dos negócios”Por John Mackey

"A segunda era da máquina: trabalho, progresso e prosperidade em tempos de tecnologias brilhantes”De Erik Brynjolfsson

"Os quatro passos para a epifania”De Steve Blank

"Valor absoluto: o que realmente influencia os clientes na era da informação (quase) perfeita”De Emmanuel Rosen

"Os dilemas do fundador: antecipar e evitar as armadilhas que podem afundar uma startup”De Noam Wasserman

"O teste do marshmallow: dominando o autocontrole”De Walter Mischel

"Erros brilhantes: encontrar o sucesso no lado oposto do fracasso”Por Paul Schoemaker

"O antídoto: dentro do mundo da nova indústria farmacêutica”De Barry Werth

"Money Mavericks: Confissões de um gerente de fundos de hedge”De Lars Kroijer

"O homem por trás do microchip: Robert Noyce e a invenção do Vale do Silício”Por Leslie Berlin

"Comportamento inadequado: a construção da economia comportamental”De Richard Thaler

"Enganado pela aleatoriedade: o papel oculto da sorte na vida e nos mercados”Por Nassim Nicholas Taleb

"Sucesso não convencional: uma abordagem fundamental ao investimento pessoal”De David Swensen

"Bárbaros no portão: a queda do RJR Nabisco”De Bryan Burrough

"O poder do ouro: história de uma obsessão”De Peter Bernstein

"Quando o gênio falhou: a ascensão e queda do gerenciamento de capital a longo prazo”Por Roger Lowenstein

"O dilema do inovador”Por Clayton Christenson

"Investimento: Uma História”Por Norton Reamer

"Elon Musk: Tesla, SpaceX e a busca de um futuro fantástico”Por Ashlee Vance

"Disrupted: My Misvventure in the Start-Up Bubble”De Dan Lyons

"O poder do hábito: por que fazemos o que fazemos na vida e nos negócios”De Charles Duhigg

"Ganhando o jogo do perdedor: estratégias atemporais para investimentos bem-sucedidos”De Charles Ellis

"Império do Fundo: A maneira como economizamos agora”Por William Birdthistle

“Como a matemática explica o mundo: um guia para o poder dos números, do reparo do carro à física moderna”, de James Stein.

Divirta-se!